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안녕하세요! AI 관련주 주식시장 전망에 대해 이야기해 보겠습니다.
AI 관련주, 반도체 관련주 등 기술주에 대한 관심이 폭발적으로 증가한 올 상반기, 어떤 분야에 투자하셨나요?
미국 주식, 중국 주식 등 외국 주식에 투자하시는 분들도 있고, 국내 주식에 대해서도 뜨거운 관심을 보일 것으로 예상됩니다. 하지만 이번 주식 투자는 모르고 투자하는 것보다 더 위험한 일이 없습니다.
2023년 상반기 주식 시장 리뷰와 2023년 하반기 전망에 대해 알아보겠습니다.
[목차여기]
1. 세계 주식시장, What's going on?
아시아 제조업 국가들의 주식시장이 양호한 수익률을 기록하였습니다. 여기서 아시아 제조업 국가들은 대만, 한국, 멕시코, 베트남 등 미국의 우호적인 제조업 국가들을 의미합니다.
또한, AI 및 전기차 붐이 일어나면서 선진국 및 신흥국 주식시장에서 IT, 통신 서비스 등 성장주가 공통적으로 양호한 수익률을 보였다. 특히 미국 주식시장에서는 AI 붐으로 인해 IT 산업에 집중되어 왔습니다.
시가총액 상위 5개 기업으로 매우 붐비고 있다고 할 수 있다. 채팅 GPT의 등장으로 기술주 성장에 대한 기대감이 높았다. 덕분에 상반기에는 AI 가치사슬, 즉 AI와 관련된 다른 모든 부문이 AI에 집중되었습니다.
2. 현재 글로벌 증시, 앞으로 미래는?
① 하반기에는 AI 활용 산업 중 전방산업을 담당하는 소프트웨어와 후방산업을 담당하는 하드웨어가 분리된 수익률을 보일 것으로 예상된다. AI 기반 산업과 소프트웨어의 '디커플링'이 나타날 것입니다.
② 미국 주식시장에서는 반도체(IT), 미디어&엔터테인먼트, 자동차 등을 중심으로 S&P 500 지수가 점진적으로 상승할 것이며 미국 기업의 이익이 더해져 미국 기업의 자본 지출이 증가하고 풍부한 잉여 현금 흐름의 흐름이 확대될 것으로 예상됩니다.
특히 AI의 영향력이 확대됨에 따라 관련 기술을 보유한 공급망 국가에 포함된 한국, 대만, 일본 등에 주목되며 이는 '프렌드쇼어링' 현상이 가속화되는 것으로 표현됩니다.
③ 중국은 여전히 투자를 늘리기보다는 내수 시장 활성화를 위해 소비 확대를 독려하고 있고 이는 현재 높은 실업률과 전업 자녀 등의 단어가 등장할 정도로 부동산 시장의 침체에 기인합니다.
서비스업이 서서히 회복되고 있고, 중국의 공급망 재편이 자국 중심으로 진행되고 있어 재개방 효과를 누리는 국가는 많지 않은 것이고 중국 증시는 강력한 부동산 시장 부양 정책이 발표될 때까지 쉬어 갈 것으로 보입니다.
3. 국내 주식시장의 전망은?
상반기에는 대형주와 성장주가 강세를 보였고 1분기에는 성장주가, 2분기에는 가치주가 강세를 보였습니다. IT(반도체), 소재(배터리), 자본재(조선) 업종을 중심으로 수익률과 주가가 상승했습니다.
하반기에는 반도체 등 IT에 집중되어 있으나 한국으로의 수출은 완만하게 개선될 것으로 전망되며 보다 어려운 용어로 소폭 개선이 예상됩니다. 여기서 매크로는 OECD 선행 지수 및 수출을 의미합니다.
24년 코스피의 순이익 증가율은 반도체, 유틸리티, 에너지/화학 부문이 주도할 가능성이 높습니다.
4. How should We Invest? 그래서 어떻게 투자해?
이익을 고려하여 미국 시장에서는 산업재(공장 설비, 인프라 설비 등), 경제 소비재(테슬라, 아마존 등), IT 투자 확대에 대한 의견을 제시할 수 있습니다.
중국의 경우 정부의 경기 부양책 효과를 지켜보기를 제안하며 우리나라의 경우 코스피 주가가 상한가와 하한가를 벗어나지 못한 채 일정 정도 등락을 거듭하고 있습니다.
매수와 매도가 균형을 이루고 있어 그만큼 상승과 하락이 빈번하고 수익을 내기 어렵다는 것을 의미하는 것으로 보이고 이를 '코스피 박스권'이라고 합니다.
지금까지 AI 관련주 주식 시장 전망에 대해 알려드렸습니다.
좋은 하루 보내세요!